Volatilidade e Transmissão dos Preços Internacionais do Trigo para os Preços Domésticos do Trigo e Derivados no Brasil

Jessie Divina Silva Rezende, Odilon José de Oliveira Neto, Kelly Aparecida Silva

Abstract


O Brasil ocupa a terceira posição no ranking de importação de trigo e tem esse grão como o segundo maior produto em participação na pauta geral de importações. Assim, torna ainda mais importante a atenção quanto à volatilidade do preço internacional do trigo, a fim de compreender melhor o comportamento e a transmissibilidade do preço para um planejamento mais eficiente dos agentes na cadeia produtiva. Nesse sentido, este estudo tem por objetivo analisar a volatilidade e a transmissão do preço do trigo internacional para os preços domésticos desse grão e seus derivados no Brasil. Para atingir o objetivo, utilizaram-se testes estatísticos, como estatística descritiva, teste de raiz unitária de ADF, teste de cointegração e aplicação do modelo VEC. Como resultado, verificou-se uma correlação forte e positiva do preço do trigo brasileiro com os preços do trigo norte-americano (0,92), e moderada e positiva com os preços do trigo argentino (0,68). No curto prazo, o modelo VEC indicou que uma hipotética variação de 1% no preço do trigo argentino levaria a um aumento de 1,34%, no preço do trigo brasileiro, e a variação de 1% no preço do trigo norte-americano, ampliaria em 1,29% a variação do preço da farinha de trigo no Brasil. Em suma, concluiu-se que são fortes as evidências de transmissão dos preços internacionais do trigo para os preços domésticos do trigo e derivados no Brasil.


Keywords


Trigo; Transmissão de preços. Volatilidade de preços.

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DOI: https://doi.org/10.24023/FutureJournal/2175-5825/2018.v10i1.334

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